美國(guó)“友岸外包”政策面臨破產(chǎn)

持觀望態(tài)度的，實(shí)際上不僅僅限于美國(guó)國(guó)內(nèi)，與中美貿(mào)易相關(guān)的多個(gè)國(guó)家也都處于觀望狀態(tài)。

值得注意的是，泰國(guó)、越南、馬來(lái)西亞等傳統(tǒng)的“陽(yáng)澄湖”水域也已經(jīng)暫時(shí)停止轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)了。

從目前的消息分析看，這是來(lái)自于這些國(guó)家政府的直接指令。與其說(shuō)什么“它們的政府‘跪’了”，更客觀的事實(shí)是它們的經(jīng)濟(jì)發(fā)展很大程度上受制于大國(guó)博弈。也就是說(shuō)，這些國(guó)家的政策調(diào)整，本質(zhì)上是基于對(duì)中美關(guān)系動(dòng)態(tài)的響應(yīng)，而非單一傾向某方。正如特朗普曾公開(kāi)表示“中美合作能夠主導(dǎo)諸多全球事務(wù)”，這一言論就揭示了當(dāng)前國(guó)際經(jīng)貿(mào)格局的核心特征。

由于本次關(guān)稅戰(zhàn)由美國(guó)主動(dòng)挑起、中國(guó)被動(dòng)應(yīng)對(duì)，因此局勢(shì)演變的關(guān)鍵變量仍取決于美國(guó)政府的政策走向。而美國(guó)總統(tǒng)特朗普對(duì)于轉(zhuǎn)口貿(mào)易采取明顯的敵視態(tài)度，所以在政策調(diào)整期各國(guó)都會(huì)約束轉(zhuǎn)口行為，避免惹怒特朗普政府，成為被其進(jìn)一步針對(duì)制裁的目標(biāo)——與中國(guó)具備全面抗衡能力不同，其他國(guó)家一旦被美國(guó)針對(duì)性制裁，其產(chǎn)業(yè)體系與經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定都會(huì)遭到重創(chuàng)，甚至引發(fā)社會(huì)動(dòng)蕩，因此可以說(shuō)，其他國(guó)家政府采取措施避免激化矛盾，是權(quán)衡本國(guó)利益得失后的務(wù)實(shí)策略。

4月份中美關(guān)稅戰(zhàn)期間，其他各國(guó)唯一可見(jiàn)的實(shí)質(zhì)性舉措，是跨國(guó)產(chǎn)業(yè)加速將半成品與原材料供應(yīng)鏈從中國(guó)向東南亞轉(zhuǎn)移。這一動(dòng)向本質(zhì)上是美國(guó)“友岸外包”政策（Friend-shoring）的延續(xù)。

對(duì)中國(guó)實(shí)施戰(zhàn)略性遏制，在供應(yīng)鏈領(lǐng)域推行“脫鉤斷鏈”是美國(guó)民主、共和兩黨的長(zhǎng)期共識(shí)和既定國(guó)策。這一點(diǎn)始終沒(méi)有變化，區(qū)別只是采用什么方法。拜登政府時(shí)期，為實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，推出的核心政策為“友岸外包”。該概念由美國(guó)時(shí)任財(cái)政部長(zhǎng)耶倫于2022年4月13日在大西洋理事會(huì)演講中首次系統(tǒng)闡述，其核心邏輯在于：通過(guò)關(guān)稅杠桿、立法限制及產(chǎn)業(yè)補(bǔ)貼等措施，推動(dòng)原位于中國(guó)的產(chǎn)業(yè)鏈向越南、印尼、馬來(lái)西亞、墨西哥、印度、孟加拉國(guó)等“友岸國(guó)家”轉(zhuǎn)移，美國(guó)希望通過(guò)這種方法造成中國(guó)的產(chǎn)業(yè)鏈空心化，最終實(shí)現(xiàn)將中國(guó)從世界產(chǎn)業(yè)鏈中隔離出去的目的。

中國(guó)某品牌電腦制造商在墨西哥設(shè)有一家工廠，負(fù)責(zé)組裝售價(jià)高達(dá)100萬(wàn)美元的服務(wù)器。 圖源：《紐約時(shí)報(bào)》

這一政策兼顧了產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀和國(guó)家戰(zhàn)略，因而獲得美國(guó)產(chǎn)業(yè)界較高程度的配合執(zhí)行。例如，部分歐美跨國(guó)企業(yè)向其控股的中國(guó)境內(nèi)工廠及依賴(lài)其訂單生存的代工企業(yè)發(fā)出指令，要求后者在限定時(shí)間內(nèi)將生產(chǎn)力搬出中國(guó)，并明確表示未來(lái)將停止采購(gòu)中國(guó)生產(chǎn)的特定商品。學(xué)界將此類(lèi)行為歸納為“非中國(guó)化”（Anything but China）。

相應(yīng)地，中國(guó)加速推進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)戰(zhàn)略，通過(guò)政策引導(dǎo)將勞動(dòng)密集型制造業(yè)等低端產(chǎn)業(yè)向海外轉(zhuǎn)移，同時(shí)集中資源發(fā)展半導(dǎo)體、新能源汽車(chē)等高端產(chǎn)業(yè)。受此影響，汽車(chē)零部件、電子元件等領(lǐng)域的大批工廠向越南、泰國(guó)、墨西哥等地遷移。相關(guān)轉(zhuǎn)移客觀上為承接國(guó)帶來(lái)就業(yè)增長(zhǎng)與技術(shù)溢出效應(yīng)，促使這些國(guó)家積極配合美國(guó)的“友岸外包”政策。

在“友岸外包”政策框架下，中美兩國(guó)政策合力的客觀結(jié)果顯著加速了中國(guó)企業(yè)的出海進(jìn)程。傳統(tǒng)海外投資理論認(rèn)為，制造業(yè)出海通常遵循“外貿(mào)出口-建立銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)-本地化生產(chǎn)”的漸進(jìn)路徑，其中海外建廠作為重資產(chǎn)投入環(huán)節(jié)，需在驗(yàn)證市場(chǎng)需求穩(wěn)定性、構(gòu)建安全保障機(jī)制后才能實(shí)施。但當(dāng)前政策環(huán)境重構(gòu)了企業(yè)決策邏輯：歐美跨國(guó)公司利用采購(gòu)權(quán)力，將產(chǎn)能遷出中國(guó)作為訂單的前置條件，這使得戰(zhàn)略決策從“是否出海”轉(zhuǎn)變?yōu)椤叭绾胃咝涞亍薄?

值得注意的是，這種指令搬遷的方式，客觀上解決了長(zhǎng)期困擾中國(guó)企業(yè)的海外供應(yīng)鏈安全問(wèn)題。中國(guó)企業(yè)出海經(jīng)常面臨安全風(fēng)險(xiǎn)，而現(xiàn)階段通過(guò)美國(guó)的“友岸政策”實(shí)施的產(chǎn)能遷移，中國(guó)企業(yè)得以借助美國(guó)的安全保障體系進(jìn)行海外市場(chǎng)擴(kuò)張了。

在此背景下，除了節(jié)約成本以外，中企只需重點(diǎn)考慮一個(gè)問(wèn)題：如何擴(kuò)大在當(dāng)?shù)氐匿N(xiāo)售以求得建廠收支平衡。代工模式下受制于采購(gòu)商渠道體系的銷(xiāo)售限制，迫使企業(yè)轉(zhuǎn)向自主品牌化戰(zhàn)略。這種轉(zhuǎn)型與產(chǎn)能本地化形成戰(zhàn)略協(xié)同，搬遷到所在國(guó)以后還能享受美國(guó)的關(guān)稅優(yōu)惠甚至所在國(guó)的補(bǔ)貼，為中國(guó)品牌擴(kuò)大市場(chǎng)提供了很多幫助。

可以說(shuō)，歐美跨國(guó)企業(yè)執(zhí)行“友岸外包”政策，與中國(guó)企業(yè)出海，在某種程度上形成了“雙向奔赴”。

中美兩國(guó)的貿(mào)易戰(zhàn)在這一階段并沒(méi)有分出勝負(fù)。

通過(guò)跟中國(guó)打關(guān)稅戰(zhàn)以遏制中國(guó)，是美國(guó)另一部分人的主張，特朗普只是代表了這部分觀點(diǎn)，而且特朗普這種政治素人+魅力型領(lǐng)袖也是做出這種決策的合適人選。

據(jù)《華爾街日?qǐng)?bào)》披露：特朗普政府計(jì)劃利用關(guān)稅談判向美國(guó)貿(mào)易伙伴施壓，要求其限制與中國(guó)的貿(mào)易。美國(guó)官員計(jì)劃與70多個(gè)國(guó)家進(jìn)行談判 ，要求它們禁止中國(guó)貨物的轉(zhuǎn)口運(yùn)輸，阻止中國(guó)企業(yè)在其領(lǐng)土設(shè)立工廠以規(guī)避高額關(guān)稅，并且不能在本國(guó)經(jīng)濟(jì)中吸納中國(guó)的低價(jià)工業(yè)產(chǎn)品。該戰(zhàn)略的幕后策劃者之一為財(cái)政部長(zhǎng)貝森特。

在中越兩國(guó)簽訂一些協(xié)議后，特朗普在社交媒體發(fā)表言論，認(rèn)為中越兩國(guó)在合謀“搞垮”美國(guó)。越南、墨西哥等國(guó)家，從拜登時(shí)代幫助美國(guó)實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈轉(zhuǎn)移的“友岸國(guó)家”，在特朗普時(shí)期變成了幫助中國(guó)占美國(guó)便宜的“幫兇”。

美國(guó)對(duì)外調(diào)整關(guān)稅政策，說(shuō)明之前的“友岸外包”政策已事實(shí)上破產(chǎn)，美國(guó)的政策轉(zhuǎn)向已成定局。如何面對(duì)一個(gè)不一樣的美國(guó)，成為各國(guó)的難題。